宏观审慎评估是什么意思

有家健康网 2025-03-22阅读量：2661

宏观审慎评估（MPA）是中国人民银行为维护金融体系稳定、防范系统性风险而建立的监管框架，通过多维度的定量与定性指标对商业银行进行全面评估，并根据结果实施差异化管理。

一、定义与背景

宏观审慎评估（Macro Prudential Assessment，简称MPA）是中国人民银行自2016年起实施的一项金融监管政策。其背景在于2008年国际金融危机后，宏观审慎监管成为防范系统性风险、维护金融稳定的重要手段。

二、评估体系与内容

MPA评估体系涵盖多个关键领域，包括但不限于：

• 资本充足率：确保金融机构有足够的资本以应对潜在损失。
• 资产质量：关注金融机构的贷款和投资质量。
• 盈利能力：检查机构的盈利状况，确保其可持续性。
• 流动性：确保金融机构能满足短期资金需求。
• 风险管理：考核机构的风险控制能力和内部控制机制。

此外，MPA还涉及资产负债情况、定价行为、外债风险以及信贷政策执行等方面的评估。

三、评估流程与结果应用

MPA按季度进行评估，每家被评估机构需在季后10日内向当地央行分支机构报送自评报告等材料，并由央行分支机构进行复评、复核。评估结果分为A、B、C三档，根据各类指标的得分确定，A档机构需所有指标均优秀，B档机构不达标指标不超过两类且不包含关键指标，剩余机构为C档。

评估结果将作为金融机构差异化管理的依据，有助于引导金融机构优化经营行为，平衡风险与收益，强化金融体系韧性。

四、意义与影响

MPA的实施对于维护中国金融体系的稳定、防范系统性风险具有重要意义。它提升了金融机构的风险管理水平，促进了金融市场的稳定发展。同时，MPA也为货币政策的有效传导提供了有力支持，增强了金融政策的协同效应。

宏观审慎评估体系(MPA)指标

指标类别	具体指标	描述
资本和杠杆	资本充足率	衡量金融机构资本充足程度
	杠杆率	评估金融机构负债水平
资产负债	资产规模	金融机构总资产量
	负债结构	金融机构负债的构成与比例
流动性	流动性覆盖率	金融机构在压力情境下的流动性储备
	净稳定资金比例	金融机构长期稳定资金来源与资金运用的匹配情况
定价行为	利率定价	金融机构的存贷款利率水平
	费用定价	金融机构提供的服务费用标准
资产质量	不良贷款率	金融机构不良贷款占总贷款的比例
	拨备覆盖率	金融机构贷款损失准备的充足程度

宏观审慎政策目标与实施

政策目标	实施措施	具体内容
金融稳定	创新政策工具	如差别准备金动态调整机制等
	强化监管协调	与货币政策、微观审慎监管等协调配合
实体经济支持	优化房地产金融政策	支持房地产市场止跌回稳，构建新模式
	系统重要性金融机构服务	强化其服务实体经济能力
人民币国际化	推进跨境使用	增强跨境支付、计价、投融资等功能
	完善跨境业务管理	提升跨境金融服务水平